自2001年取代美國成為最大的電解鋁生產(chǎn)國以來(lái)，中國鋁工業(yè)的發(fā)展由“快車(chē)道”進(jìn)入“飆車(chē)道”，一路狂奔之下，到2013年，中國電解鋁、氧化鋁產(chǎn)量占到全球總產(chǎn)量的44%、42%，產(chǎn)能更是搶下全球總產(chǎn)能的半壁江山。與大干快上相隨相伴的，是產(chǎn)能?chē)乐剡^(guò)剩，競爭空前慘烈，產(chǎn)品售價(jià)與成本倒掛，行業(yè)景氣指數進(jìn)入漫長(cháng)的“冰川時(shí)期”。中國鋁企業(yè)，正在經(jīng)受虧損成為新常態(tài)的痛苦煎熬……

       鋁企業(yè)的苦日子何時(shí)能夠熬到頭？中國鋁工業(yè)的出路在哪里？鋁，還能做么？

       筆者在深入分析的基礎上，對“十三五”及遠期鋁業(yè)發(fā)展的后勢作了預測。

       預測一：機遇猶存

       未來(lái)20年乃至更長(cháng)時(shí)期，鋁的發(fā)展仍處在重要戰略機遇期。首先，中國經(jīng)濟的發(fā)展是中國鋁工業(yè)發(fā)展的堅實(shí)基礎。中國鋁消費的增長(cháng)與中國經(jīng)濟的增長(cháng)密切相關(guān)，過(guò)去10年，全國GDP增長(cháng)率平均達到9.8%，而全國電解鋁消費的平均復合增長(cháng)率高達17.1%，后者是前者的1.75倍。即便未來(lái)中國經(jīng)濟進(jìn)入換檔期，按照中高檔增速7%計算，原鋁消費的增長(cháng)率也在12%以上。黨中央提出了“兩個(gè)百年”的奮斗目標，在這一目標的指引下，全面深化改革、新型城鎮化和工業(yè)化的推進(jìn)，都為中國經(jīng)濟持續增長(cháng)提供了強勁的動(dòng)力。其次，鋁的市場(chǎng)空間依然寬廣而持久。在中國鋁的消費結構中，建筑、交通是消費鋁的兩個(gè)最大行業(yè)，合計占鋁的總消費量60%以上，而這兩大行業(yè)恰恰是城鎮化最大的受益行業(yè)。中國目前的城鎮化率為53%，要提升到75%以上，至少還要付出20年的努力，這意味著(zhù)對鋁消費的強勁拉動(dòng)至少會(huì )持續20年以上。

       預測二：西進(jìn)趨緩

       過(guò)去10年，我國11次上調電價(jià)，電解鋁用電成本從占鋁冶煉總成本25%上升到40%以上，最高時(shí)占到總成本50%。如此之高的用電成本，嚴重扭曲了電解鋁的競爭格局，使得電價(jià)成為了決定電解鋁競爭力的唯一因素。因此，近年來(lái)，電解鋁的投資主體紛紛“走西口”，將資本投向西部地區以占領(lǐng)電價(jià)洼地。統計數據顯示，2010年以來(lái)，國內電解鋁產(chǎn)能增量90%以上在西部地區，電解鋁的西進(jìn)大潮以不可阻擋之勢奔騰而去，就此刷新和重構了電解鋁的分布格局。最新數據表明，今年前7個(gè)月，新疆電解鋁產(chǎn)量達到227.5萬(wàn)噸，一舉取代河南成為中國電解鋁第一生產(chǎn)大省。

       然而，電解鋁的西進(jìn)，在充滿(mǎn)誘惑的同時(shí)，也充滿(mǎn)隱憂(yōu)。首先是環(huán)境的承載能力有限。西部地區生態(tài)非常脆弱，電解鋁冶煉污染帶來(lái)的影響，要遠遠高于中東部地區。一旦生態(tài)遭受破壞，造成的危害將是災難性的，恢復起來(lái)極其艱難，甚至永遠無(wú)法修復，尤其是那些江河源頭受到污染，會(huì )直接影響到下游流域，影響到子孫后代。其次是運輸成本高。一般情況下，生產(chǎn)1噸鋁，運輸的吞吐量在4噸左右。西部地區遠離原料供應地，也遠離市場(chǎng)，生產(chǎn)原料和產(chǎn)品都需要從中東部地區遠距離運送，生產(chǎn)和銷(xiāo)售每噸鋁的運輸成本在1700元以上。第三是運力受制約。拿新疆來(lái)說(shuō)，目前從新疆至內地只有一條鐵路線(xiàn)，在產(chǎn)量不大的情況下，運力尚有些吃緊，一旦產(chǎn)量增大，特別是遇到棉花運輸高峰，將會(huì )出現“鋁棉”互搶車(chē)皮的現象，在冬季封凍條件下運力下降情況就更嚴重了。還有人力資源問(wèn)題，西部省份尤其是新疆技術(shù)工人缺少，從中東部調人不僅困難而且成本激增。在這些因素的共同作用下，西部地區電價(jià)優(yōu)勢被抵消后發(fā)展電解鋁的優(yōu)勢并不如想象的那樣明顯。事實(shí)正是如此，西部地區電解鋁新生產(chǎn)線(xiàn)形成的速度以及投產(chǎn)后的效益遠低于預期。

       筆者還認為，如果電力體制改革得到實(shí)質(zhì)性推進(jìn)，真正實(shí)現了市場(chǎng)對電力資源配置起決定性作用，電價(jià)“破冰”那就只是早晚的事，這樣一來(lái)，西部地區電價(jià)優(yōu)勢可能會(huì )化為烏有。

       預測三：東退加速

       電解鋁“西進(jìn)”“東退”，這是不可逆轉的市場(chǎng)行為。試想，在目前條件下，如果西部（A）電價(jià)在0.3元以?xún)?，中東部（B）電價(jià)在0.5元以上，那么，在西部地區和中東部地區生產(chǎn)一噸鋁，僅電力成本就相差2800元，即便西部的鋁加上1700元運輸費，也還有1100元的成本優(yōu)勢。具體說(shuō)來(lái)，當A生產(chǎn)鋁的完全成本為13550元/噸時(shí)，B生產(chǎn)鋁的完全成本為14650元/噸，在電解鋁售價(jià)為14000元/噸時(shí)，A仍能盈利450元/噸，B則虧損650元/噸，市場(chǎng)競爭的結果，一定是低成本產(chǎn)能A淘汰高成本產(chǎn)能B。經(jīng)過(guò)兩年的等待觀(guān)望和苦苦支撐，高成本生產(chǎn)線(xiàn)再也虧損不起，目前已有近500萬(wàn)噸電解鋁產(chǎn)能關(guān)停，像貔貅那樣只吃不拉的電解鋁“西進(jìn)東不退”現象已不復存在，電解鋁“東退”的多米諾骨牌效應正在顯現。至于要退到什么時(shí)候為止，筆者在這里給出一個(gè)等式：3500萬(wàn)噸－2500萬(wàn)噸＝1000萬(wàn)噸，第一個(gè)數是現有產(chǎn)能，第二個(gè)數是市場(chǎng)允許保留的產(chǎn)能，等號后邊的數是過(guò)剩的產(chǎn)能。因此，筆者估計，未來(lái)中東部地區電解鋁產(chǎn)能的退出，可能會(huì )像錢(qián)塘江退潮那樣蔚為壯觀(guān)。

       預測四：外移風(fēng)生水起

       向海外轉移產(chǎn)能，這是國際上治理產(chǎn)能過(guò)剩的一種通行做法。這種做法在“十三五”時(shí)期和之后會(huì )風(fēng)生水起，成為中國鋁工業(yè)發(fā)展一道新的風(fēng)景線(xiàn)。

       首先，資源制約必須外移。目前的情況是，我國用占全球不到3%的鋁土礦資源支撐著(zhù)超過(guò)全球總產(chǎn)能50%的電解鋁、氧化鋁生產(chǎn)，這種情況既不正常也不可持續。2013年，中國進(jìn)口鋁土礦7152萬(wàn)噸，對外依存度遠超石油、鐵礦石，對鋁產(chǎn)業(yè)的平穩、可持續運行帶來(lái)嚴重威脅。而全球鋁土礦儲量非常豐富，資源量達550億～750億噸，足夠開(kāi)采300年。因此，鋁土礦產(chǎn)能和氧化鋁產(chǎn)能向海外轉移是必然選擇。

       其次，過(guò)剩產(chǎn)能需要外移。國務(wù)院《關(guān)于化解產(chǎn)能?chē)乐剡^(guò)剩矛盾的指導意見(jiàn)》提出的“四個(gè)一批”中，就有“走出去轉移一批”。我國電解鋁產(chǎn)能?chē)乐剡^(guò)剩，但我們的周邊國家卻嚴重短缺。比如越南鋁土礦蘊藏量排名世界第三，電解鋁產(chǎn)能至今為零；印尼鋁土礦產(chǎn)量巨大，電解鋁產(chǎn)量卻非常??；印度年度人均鋁的消費量只有1千克，要達到世界平均水平7.2千克還有很大的差距。向這些國家轉移電解鋁產(chǎn)能，發(fā)展的空間非常大。